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08月08日讯 大成创新成长混合(LOF)基金08月05日下跌0.83%,现价0.965元,成交0.19万元。当前本基金场外净值为0.9870元,环比上个交易日上涨2.07%,场内价格溢价率为-3.04%。
本基金为上市可交易型混合型基金,数据显示,近1月本基金净值下跌2.28%,近3个月本基金净值上涨7.28%,近6月本基金净值下跌7.76%,近1年本基金净值下跌1.91%,成立以来本基金累计净值为2.9910元。
本基金成立以来分红5次,累计分红金额12.00亿元。目前该基金开放申购。
基金经理为侯春燕,自2020年03月23日管理该基金,任职期内收益64.18%。
*基金定期报告显示,该基金重仓持有海晨股份(持仓比例8.61%)、确成股份(持仓比例7.65%)、万科A(持仓比例7.55%)、凌霄泵业(持仓比例5.96%)、艾华集团(持仓比例5.71%)、瑞丰新材(持仓比例4.79%)、中兴通 持仓比例4.64%)、景津装备(持仓比例4.39%)、海容冷链(持仓比例4.19%)、杰克股份(持仓比例3.79%)。
报告期内基金投资策略和运作分析
A股在经历了一季度的大幅下跌之后,二季度有所反弹。反弹的动力一方面来自全国疫情对经济扰动的影响在减弱,另一方面是随着一系列政策的推出,稳增长的预期也在加强。外部环境的波动是对企业竞争力的考验,竞争力突出的公司在行业面临困境时仍然实现了份额的提升,且面对下游客户的议价能力得到了体现;而竞争力偏弱的公司面对外部冲击时自身财务表现的波动则比较大。本基金二季度对于重点持仓公司结合竞争力和估值水平做了略微调整。
报告期内基金的业绩表现
作为今年的重磅创新品种,首批MSCI中国A50互联互通ETF从9月24日产品申报到11月8日上市交易,用时仅仅一个半月。在市场的高度关注下,MSCI中国A50互联互通ETF产品上市两日成交行情火热。其中,易方达中国A50ETF(交易代码:563000,场内简称:中国A50ETF)成交十分活跃,截至9日收盘,中国A50ETF(563000)两日累计成交额高达58亿元,基金规模达到90亿元,均处于市场领先地位。
配置均衡,龙头荟萃
中国A50ETF(563000)跟踪的MSCI中国A50互联互通指数,代表了外资视角下的中国核心资产。指数覆盖A股全部11个GICS一级行业的50只龙头,为投资者提供了一键布局中国优势核心资产的投资利器。
从行业配置来看,相比传统的宽基指数,MSCI中国A50指数采用了行业中性策略加权,行业分布更均衡,每个GICS一级行业的占比不超过20%,前十大成分股涵盖了金融、日常消费、工业、信息技术、材料等众多行业,有利于实现不同行业的风险对冲,降低组合波动风险。
从覆盖个股来看,MSCI中国A50指数聚焦于大盘蓝筹股,在每个行业中选取权重*、具有代表性的两只个股,然后从中国A股指数大型股中按照流通市值权重排序选出。指数前十大成分股包括宁德时代、贵州茅台等行业龙头,可谓实现了“茅指数”与“宁组合”的完美兼顾,打造出囊括中国未来发展动能的新经济公司与市场热烈追捧龙头股的核心资产组合。
在行业均衡配置+龙头荟萃的加持下,MSCI中国A50指数历史收益也十分出色。自基日(2012年11月30日)以来至今年10月底,指数累计收益高达176%,显著高于富时A50指数、上证50指数、MSCI中国A股指数等同类宽基指数,是投资者进行价值投资、长期投资的理想之选。
Wind,统计区间2012/11/30-2021/10/31
值得一提的是,MSCI中国A50指数已配套推出股指期货并在港交所上市,有利于进一步推动内地资本市场与全球专业投资机构的良性互动,促进A股形成多策略、多生态、国际化的整体生态圈。
助力布局优质蓝筹
中国A50ETF值得期待
作为首批MSCI中国A50互联互通ETF,中国A50ETF(563000)上市以来备受投资者青睐,拥有市场领先的规模优势与流动性优势。此外,中国A50ETF(563000)还有着申赎门槛低、对冲交易便利的特点。目前中国A50ETF(563000)的最小申购赎回单位为150万份,在首批四只产品中金额最小,申购赎回参与门槛*,更便利投资者参与申赎;同时也与1手沪深300股指期货合约的价值最接近,更便利投资者进行对冲套利交易。
易方达基金此次派出了指数投资部总经理林伟斌、指数投资部宋钊贤两位拥有丰富经验的基金经理,共同挂帅中国A50ETF(563000),可见重视。作为基金管理人,易方达基金的指数团队拥有着17年专业沉淀,已全面布局主流宽基指数,集结多个行业指数,覆盖特色跨境、跨市场指数,触达全球10余个交易所,在指数投资领域沉淀了丰富的产品设计与投资管理经验,为中国A50ETF(563000)投资运作奠定坚实基础。
展望未来,中信证券认为,随着2022年经济运行和货币政策回归常态,A股盈利增速整体放缓,市场驱动力更多取决于业绩:一方面,基本面相对估值的重要性提升;另一方面,以机构为主的“长钱”定价权提升。综合考虑经济运行、政策重心、盈利分化以及资金结构, 2022年无论是在上半年稳增长还是下半年常态化的政策环境下,优质蓝筹都值得重点关注,或是贯穿全年的投资主线。
作为汇聚中国A股优质蓝筹的ETF产品,中国A50ETF(563000)一键布局全球视野下中国核心资产的投资价值,值得关注。
01月23日讯 大成创新成长混合(LOF)基金01月22日下跌0.22%,现价0.889元,成交0.09万元。当前本基金场外净值为0.8890元,环比上个交易日下跌1.22%,场内价格溢价率为-0.22%。
本基金为上市可交易型混合型基金,数据显示,近1月本基金净值上涨4.34%,近3个月本基金净值下跌0.22%,近6月本基金净值下跌10.56%,近1年本基金净值下跌17.15%,成立以来本基金累计净值为2.2740元。
本基金成立以来分红2次,累计分红金额3.74亿元。目前该基金开放申购。
基金经理为刘旭,自2016年08月20日管理该基金,任职期内收益10.63%。
*基金定期报告显示,该基金重仓持有杰克股份(持仓比例9.10%)、宋城演艺(持仓比例7.71%)、贵州茅台(持仓比例6.26%)、中炬高新(持仓比例6.23%)、银轮股份(持仓比例4.82%)、大亚圣象(持仓比例4.26%)、华域汽车(持仓比例4.05%)、鱼跃医疗(持仓比例3.95%)、伊利股份(持仓比例3.86%)、美的集团(持仓比例3.49%)。
报告期内基金投资策略和运作分析
四季度,从影响上看,中国制造业作为一个整体在全球产业链中仍处于成本导向环节,外来冲击短期提高了成本,背后是长期加大了产业升级的人才及体系的不确定性。所以从持仓上本基金略微减持了制造业上游零部件占比。另外以获取收益的确定性为导向,在消费品行业中也进行了个股的部分置换。
报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末本基金份额净值为0.861元;本报告期基金份额净值增长率为-7.82%,业绩比较基准收益率为-7.79%。
11月17日讯 大成创新成长混合(LOF)基金11月16日上涨0.65%,现价1.38元,成交0.28万元。当前本基金场外净值为1.4010元,环比上个交易日上涨1.08%,场内价格溢价率为-0.86%。
本基金为上市可交易型混合型基金,数据显示,近1月本基金净值上涨7.11%,近3个月本基金净值上涨11.63%,近6月本基金净值上涨43.11%,近1年本基金净值上涨41.43%,成立以来本基金累计净值为2.9210元。
本基金成立以来分红3次,累计分红金额6.14亿元。目前该基金开放申购。
基金经理为刘旭,自2016年08月20日管理该基金,任职期内收益94.19%。
侯春燕,自2020年03月23日管理该基金,任职期内收益58.84%。
*基金定期报告显示,该基金重仓持有顺鑫农业(持仓比例7.62%)、杰克股份(持仓比例7.40%)、正泰电器(持仓比例5.78%)、海尔智家(持仓比例5.78%)、海康威视(持仓比例5.25%)、贵州茅台(持仓比例5.21%)、常熟银行(持仓比例5.21%)、宋城演艺(持仓比例4.75%)、陕西煤业(持仓比例4.46%)、凌霄泵业(持仓比例4.06%)。
报告期内基金投资策略和运作分析
三季度本基金继续加大制造业持仓比重,其他持仓变化不大。本基金将继续秉持价值投资理念,根据国内外政治、经济环境以及行业发展状况,自下而上精选个股,力争为持有人创造投资收益。
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